{ Você já observou a caixa "Propriedades", aquela que mostra
  as propriedades de um arquivo no Windows Explorer, não
  aparece na lista do Alt+Tab e tampouco na barra de tarefas?

  Isto ocorre porque ela funciona como uma ToolWindow, enquanto
  os demais aplicativos funcionam como AppWindow. Porém podemos
  mudar o comportamento de nossos programas feito em Delphi
  para que se comportem como uma ToolWindow também.

  Para experimentar, crie um novo projeto e altere o
  Project1.dpr como abaixo (não esqueça do uses): 
}

program Project1;

uses
  Forms, Windows,
  Unit1 in 'Unit1.pas' {Form1};

{$R *.RES}

var
  ExtendedStyle : Integer;
begin
  Application.Initialize;

  ExtendedStyle := GetWindowLong(Application.Handle, gwl_ExStyle);
  SetWindowLong(Application.Handle, gwl_ExStyle, ExtendedStyle or
    ws_Ex_ToolWindow and not ws_Ex_AppWindow);

  Application.CreateForm(TForm1, Form1);
  Application.Run;
end.